Ставка 50%: как на фоне жестких мер по кредитованию меняются привычки заемщиков в России

Зима 2025 года запомнится российским заемщикам не только крепкими морозами, но и ледяным спокойствием банковских операционистов, озвучивающих новые ставки по кредитным картам. Стоимость пластикового овердрафта пробила психологический потолок. Когда полная стоимость кредита (ПСК) перешагивает отметку в 50% годовых, привычный жест "приложить карту к терминалу" превращается в осознанный акт финансового экстрима.

Рынок розничного кредитования вошел в фазу глубокой трансформации. Усиление регуляторного давления со стороны ЦБ и резкий взлет стоимости фондирования заставили банки пересмотреть свои риск-модели. В четвертом квартале 2025 года средняя ПСК зафиксировалась на уровне 50,1%, что на 17,5 процентного пункта выше показателей годовой давности. Это не просто цифры в отчетах; это сигнал о том, что эпоха "дешевого пластика" завершена, уступая место прагматичному расчету и жесткому отбору заемщиков.

• Крах объемов: почему выдачи упали вдвое
• Анатомия ПСК: за что на самом деле платит потребитель
• Прогнозы 2026: наступит ли оттепель?

Крах объемов: почему выдачи упали вдвое

Статистика "Скоринг бюро" беспристрастна: за 2025 год объемы выдачи новых кредитных карт сократились почти в два раза. Если в 2024 году рынок жил за счет агрессивного маркетинга и мягких условий, то сегодня кредитная карта как палочка-выручалочка требует от владельца филигранного владения навыками финансового планирования. В количественном выражении банки оформили лишь 13,3 млн карт, что свидетельствует о резком охлаждении потребительского аппетита.

Снижение выдач на 37,6% в денежном эквиваленте — это не только результат осторожности граждан, но и следствие политики "закрытых дверей" самих банков. Финансовые институты больше не готовы кредитовать всех подряд под "честное слово", особенно на фоне того, как потребительская корзина бьет рекорды, сокращая свободный денежный поток домохозяйств. В приоритете теперь качественные заемщики с высоким кредитным рейтингом и подтвержденным доходом.

Анатомия ПСК: за что на самом деле платит потребитель

Разбор структуры полной стоимости кредита показывает, что базовые проценты — лишь верхушка айсберга. В 50,1% ПСК "зашиты" страховые премии, комиссии за обслуживание и, что самое важное, плата за риск дефолта. Банки вынуждены хеджировать возможные потери, учитывая общую экономическую волатильность. Важно понимать, что кризис доверия или возможность роста всегда зависят от прозрачности условий договора.

Дополнительным фактором роста стоимости стал перекос в сторону льготного использования. Когда 70-80% портфеля находится в грейс-периоде, оставшиеся 20% клиентов, допускающих просрочку или не успевающих погасить долг вовремя, фактически оплачивают "бесплатное" использование денег для остальных. В таких условиях финансовая дисциплина становится единственным способом не попасть в долговую яму.

Прогнозы 2026: наступит ли оттепель?

Многие аналитики сходятся во мнении, что пик уже пройден. Ожидается, что с конца первого квартала 2026 года ПСК начнет плавно снижаться вслед за возможным смягчением денежно-кредитной политики. Тем не менее, ландшафт рынка изменится навсегда: с 1 марта биометрия изменит процесс получения денег, сделав идентификацию заемщиков практически абсолютной, что должно снизить долю мошеннических операций и косвенно повлиять на снижение ставок.

Для частных лиц наступает время диверсификации. Если кредиты становятся слишком дорогими, фокус внимания смещается на инструменты сохранения капитала. В текущих реалиях вклад или облигации могут стать более разумным выбором для управления ликвидностью, чем попытка закрыть бюджетные дыры за счет дорогого кредитного лимита под 50% годовых.

FAQ: ответы на ваши вопросы

• Почему ПСК по картам выше, чем по потребительским кредитам?
  Кредитная карта — это возобновляемая линия с высоким риском и отсутствием залога. Банк не знает, когда и сколько вы потратите, поэтому закладывает в ставку максимальные риски и операционные расходы на обслуживание счета.
• Можно ли избежать уплаты 50% годовых?
  Да, при строгом соблюдении грейс-периода. В этом случае вы пользуетесь деньгами банка фактически бесплатно, однако любая просрочка на один день активирует начисление процентов на всю сумму задолженности с первого дня использования.
• Стоит ли закрывать старые карты с низким лимитом?
  Если по карте сохраняются старые, более выгодные условия обслуживания, закрывать её нецелесообразно. Новые продукты, вероятнее всего, будут предложены уже по текущим, гораздо более высоким ставкам.

Читайте также

• Признаки финансовых пирамид: как не потерять деньги
• Инвестиции надежнее депозитов: новые пути
• Риски при покупке квартиры с несколькими собственниками